Hoist Finance AB
Sector unknown·HOFI · Nasdaq Stockholm·Fiscal year to 31/12/2024
Exposure profile
Derived from what the company itself writes. Empty directions mean the report doesn't mention themes of that type.
In their own words
Grouped by theme, from the management review in the annual report. A · The company itself is a verbatim quote, B · From the report is without a verified quote.
Europe
Geography
StrategyPositive impact: strengthens
“Vi fortsatte under 2024 att öka effektiviteten i våra verksamheter med särskilt fokus på Belgien, Nederländerna, Storbritannien och Tyskland.”
Annual report 2024A · The company itself
StrategyPositive impact: strengthens
“Lanserade sparkontoerbjudanden i Österrike och på Irland, vilket ytterligare diversifierar inlåningsbasen.”
Annual report 2024A · The company itself
Geography
“Sverige Polen Österrike Storbritannien Irland Tyskland Nederländerna 20Års- och hållbarhetsredovisning 2024 | Tre pelare Innehåll Året i korthet Vd-ord Om Hoist Finance Strategi och finansiella mål Marknad Tre pelare Investeringsförvaltning Kapital och finansiering Kreditförvaltning Våra medarbetare Vår aktie Riskhantering Förvaltningsberättelse Bolagsstyrningsrapport Räkenskaper Hållbarhetsrapport Årsredovisningens undertecknande Revisionsrapporter Femårsöversikt Definitioner Aktieägarinformation Kärnprimärkapitalrelation Hoist Finance kärnprimärkapitalrelation (CET1) på koncernnivå uppgick i slutet av 2024 till 11,48 procent (13,89).”
Annual report 2024A · The company itself
Geography
“Vi har en väldiversifierad portfölj, såväl geografiskt där vi är aktiva på tretton marknader – som produktmässigt där vi har såväl säkerställda som icke-säkerställda konsumentlån, likväl som lån till små- och medelstora företag.”
Annual report 2024A · The company itself
Geography
“Koncernen har förvärvade låne- och kreditportföljer i Belgien, Cypern, Frankrike, Grekland, Italien, Nederländerna, Polen, Spanien, Storbritannien, Sverige, Tyskland, Österrike och Portugal.”
Annual report 2024A · The company itself
Geography
“Hoist Finance erbjuder idag inlåning till allmänheten i sju europeiska länder. » Moody’s Ratings uppgraderade Hoist Finance till Baa2, från Baa3.”
Annual report 2024A · The company itself
Geography
“Inlåning från allmänheten ökade under året till 40 190 MSEK (20 238) där ökningen främst förklaras av öppnande av nya inlåningsmarknader. Inlåning från allmänheten erbjuds nu i Sverige, Tyskland, Storbritannien, Polen, Nederländerna, Irland samt Österrike.”
Annual report 2024A · The company itself
Banks and insurance
End markets
Market
“Vi förvärvar portföljer av förfallna konsumentlån från banker och finansiella institut runt om i Europa. Banker och andra långivande institut är inte experter på att omstrukturera och rådge kring förfallna krediter, varför de säljer dessa till specialiserade aktörer som Hoist Finance.”
Annual report 2024A · The company itself
Market
“Hoist Finance är en ledande europeisk förvaltare av portföljer med förfallna krediter och bedriver verksamhet inom förvärv och förvaltning av kreditportföljer på tretton marknader i Europa.”
Annual report 2024A · The company itself
Market
“Koncernens kärnverksamhet ur ett historiskt perspektiv är förvärv av förfallna krediter som härrör från stora internationella banker och andra finansiella institut med vilka koncernen har stabila och långa relationer.”
Annual report 2024A · The company itself
Consumer spending
Macro
DriverPositive impact: strengthens
“Ränteintäkter från förvärvade kreditportföljer växte med 30 procent och uppgick till 4 523 MSEK (3 469) och räntekostnader uppgick till –1 428 MSEK (–829), där ökningen förklaras av en växande portfölj och ökade inlåningsvolymer för att möta kriterierna för att kvalificeras som SDR 1) .”
Annual report 2024A · The company itself
Market
“Hoist- Spar erbjuder sparkonton och är ett konkurrenskraftigt kunderbjudande samtidigt som det utgör en stabil, långsiktig och flexibel finansieringskälla för Hoist Finance.”
Annual report 2024A · The company itself
Market
“Partner till enskilda i en skuldsituation Vi erbjuder stöd och rådgivning till enskilda låntagare samt små och medelstora företag i en skuldsituation. Genom individuellt anpassade helhetslösningar hjälper vi låntagare att betala av sina förfallna skulder, återuppbygga sin kreditvärdighet och därigenom återetablera sin finansiella trygghet.”
Annual report 2024A · The company itself
Chains in: Inflation weakens
Chains out: this strengthens Retail, strengthens Hospitality and leisure, strengthens Premium consumers, strengthens Grocery retail and private label
Denmark
Geography
StrategyPositive impact: strengthens
“Vi fortsatte under 2024 att öka effektiviteten i våra verksamheter med särskilt fokus på Belgien, Nederländerna, Storbritannien och Tyskland.”
Annual report 2024A · The company itself
StrategyPositive impact: strengthens
“Lanserade sparkontoerbjudanden i Österrike och på Irland, vilket ytterligare diversifierar inlåningsbasen.”
Annual report 2024A · The company itself
Geography
“Sverige Polen Österrike Storbritannien Irland Tyskland Nederländerna 20Års- och hållbarhetsredovisning 2024 | Tre pelare Innehåll Året i korthet Vd-ord Om Hoist Finance Strategi och finansiella mål Marknad Tre pelare Investeringsförvaltning Kapital och finansiering Kreditförvaltning Våra medarbetare Vår aktie Riskhantering Förvaltningsberättelse Bolagsstyrningsrapport Räkenskaper Hållbarhetsrapport Årsredovisningens undertecknande Revisionsrapporter Femårsöversikt Definitioner Aktieägarinformation Kärnprimärkapitalrelation Hoist Finance kärnprimärkapitalrelation (CET1) på koncernnivå uppgick i slutet av 2024 till 11,48 procent (13,89).”
Annual report 2024A · The company itself
IT operations and cloud
Raw materials and inputs
DriverNegative impact: weakens
“Typexempel i vår verksamhet är att problem med IT-system eller data leder till att processer inte fungerar eller att uppgifter inte kan utföras. Kategorin operativa risker expanderar brett på grund av det ökade sambandet med ESG-faktorer som pandemier, klimatförändringar och finansiell inkludering.”
Annual report 2024A · The company itself
StrategyPositive impact: strengthens
“Vi tog hem vår sedan tidigare utkontrakterade IT-drift och genomförde strategiska försäljningar i bland annat Spanien och Italien.”
Annual report 2024A · The company itself
Labour and wages
Raw materials and inputs
StrategyPositive impact: strengthens
“23Års- och hållbarhetsredovisning 2024 | Våra medarbetare Innehåll Året i korthet Vd-ord Om Hoist Finance Strategi och finansiella mål Marknad Tre pelare Våra medarbetare Vår aktie Riskhantering Förvaltningsberättelse Bolagsstyrningsrapport Räkenskaper Hållbarhetsrapport Årsredovisningens undertecknande Revisionsrapporter Femårsöversikt Definitioner Aktieägarinformation Våra medarbetare Hoist Finance strävar efter att vara branschens bästa arbetsgiva re. Vi är stolta över vår entreprenöriella och öppna kultur och ser våra medarbetare som vår viktigaste tillgång.”
Annual report 2024A · The company itself
SMEs
End markets
Market
“Partner till enskilda i en skuldsituation Vi erbjuder stöd och rådgivning till enskilda låntagare samt små och medelstora företag i en skuldsituation.”
Annual report 2024A · The company itself
Interest rates
Macro
DriverPositive impact: strengthens
“Under senare år, i ljuset av ett högre ränteläge, har flera industriella spelare i Europa valt att gå mot mer kapitallätta affärsmodeller med fokus på tredjepartsservicing, vilket lett till minskad konkurrens och större prisdisciplin i förvärvsmarknaden.”
Annual report 2024A · The company itself
DriverPositive impact: strengthens
“Samtidigt har vissa finansiella aktörer blivit mer aktiva på transaktionsmarknaden för förfallna lån då de sett goda riskjusterade avkastningsmöjligheter i jämförelse med andra investeringsalternativ.”
Annual report 2024A · The company itself
DriverPositive impact: strengthens
“…har också lett till bättre prisdisciplin Med högre räntor och ökad specialisering har syndikat av portföljförvärvare, där till exempel industriella spelare och finansiella aktörer gått ihop och budar på portföljer tillsammans, blivit vanligare. Detta har lett till en ökad prisdisciplin i marknaden.”
Annual report 2024A · The company itself
DriverNegative impact: weakens
“När nu marknadsräntorna har börjat falla tillbaka är det tänkbart att man, över tid, kommer se en tillbakagång till en mer aggressiv prissättning.”
Annual report 2024A · The company itself
DriverNegative impact: weakens
“Hoist Finance är exponerad mot valutakursrisk eftersom koncernen löpande köper kreditportföljer i bland annat EUR, PLN och GBP medan rapporteringsvalutan är SEK och en stor del av koncernens skulder är i SEK. Koncernen är också exponerad mot ränterisk då bolaget lånar in via kapitalmarknaderna där obligationsräntor emellanåt kan fluktuera stort.”
Annual report 2024A · The company itself
DriverPositive impact: strengthens
“Rörelseintäkter Rörelseintäkterna under året uppgick till 4 392 MSEK (3 495), en ökning med 26 procent. Förändringen förklaras främst av ränteintäkter från en större kreditportfölj, högre avkastningsnivåer i kreditportföljerna och intäkter från en större likviditetsportfölj mot jämförelseåret.”
Annual report 2024A · The company itself
InputNegative impact: weakens
“Genom HoistSpar får Hoist Finance en fördelaktig finansieringskostnad, som är lägre än kapitalmarknadsfinansiering. Tillgången är också en styrka, det finns betydande finansieringsvolymer att nå på våra marknader, och vi erbjuder sparkonton med olika löptider vilket ger flexibilitet.”
Annual report 2024A · The company itself
Chains in: Public debt and fiscal policy strengthens, Inflation strengthens
Chains out: this weakens Construction, weakens Real estate, weakens Wind power, weakens Housing market, weakens Office and commercial property, weakens Residential rental, weakens Residential construction
Financial regulation
Regulation
DriverPositive impact: strengthens
“Hoist Finance finansiering baseras huvudsakligen på inlåning från allmänheten via sparkonton, vilket möjliggörs av vår status som reglerat kreditmarknadsbolag under Finansinspektionens tillsyn. Detta är en stabil, kostnadseffektiv och flexibel finansieringskälla, som vi kan styra i realtid.”
Annual report 2024A · The company itself
DriverNegative impact: weakens
“Som kreditmarknadsbolag står Hoist Finance under Finansinspektionens tillsyn och lyder under svensk banklagstiftning. Då Sverige är ett EU-land innebär detta även att Hoist Finance lyder under direktiv och förordningar på EU-nivå.”
Annual report 2024A · The company itself
Other currencies
Macro
DriverNegative impact: weakens
“På samma sätt har vi, som svenskt institut med SEK som huvudvaluta, valutarisker då vi även håller tillgångar i EUR, GBP och PLN. Vi söker att i så hög utsträckning som möjligt undvika valutarisker genom att resa finansiering i flera valutor (förutom SEK har vi även inlåning i EUR, GBP och PLN). Den valutakursexponering vi trots allt har säkrar vi genom FX-derivat.”
Annual report 2024A · The company itself
DriverNegative impact: weakens
“Hoist Finance är exponerad mot valutakursrisk eftersom koncernen löpande köper kreditportföljer i bland annat EUR, PLN och GBP medan rapporteringsvalutan är SEK och en stor del av koncernens skulder är i SEK. Koncernen är också exponerad mot ränterisk då bolaget lånar in via kapitalmarknaderna där obligationsräntor emellanåt kan fluktuera stort.”
Annual report 2024A · The company itself
Business cycle and GDP growth
Macro
DriverMixed impact: mixed
“Den ekonomiska cykelns påverkan på marknaden för förfallna lån Stark ekonomisk tillväxt Sämre ekonomisk tillväxt Utbudet av förfallna lån Mer utlåning ger större kreditstock (större utbud) Sämre ekonomi leder till generellt mindre utlåning (mindre utbud) Lägre andel lån med betalningsstörningar (mindre utbud) Ökad andel förfallna lån (större utbud) Återbetalningskapaciteten på fordringar Lägre arbetslöshet ger låntagare med bibehållen betalningsförmåga (större återbetalningskapacitet) Högre arbetslöshet ger låntagare med minskad betalningsförmåga (lägre återbetalningskapacitet) (1) EuropeanBankingAuthority,RiskandDataAnalysis, https://www.eba.europa.eu/risk-and-data-analysis/data Års- och hållbarhetsredovisning 2024 | Marknad 12 Innehåll Året i korthet Vd-ord Om Hoist Finance Strategi och finansiella mål Marknad Den europeiska transaktionsmarknaden för förfallna lån Marknadsdrivkrafter Tre pelare Våra medarbetare Vår aktie Riskhantering Förvaltningsberättelse Bolagsstyrningsrapport Räkenskaper Hållbarhetsrapport Årsredovisningens undertecknande Revisionsrapporter Femårsöversikt Definitioner Aktieägarinformation Tre typer av köpare på marknaden för förfallna lån Köparna på marknaden för förfallna lån kan delas in i tre typer; finansiella investerare, specialiserade kredithanteringsföretag samt reglerade banker och finansinstitut.”
Annual report 2024A · The company itself
Chains out: this strengthens Global trade volumes, strengthens Construction
Cybersecurity (products and services)
Technology
DriverNegative impact: weakens
“Under de senaste åren har vi sett en betydande ökning av antal cyberattacker mot finanssektorn och kriminellas verktyg och tillvägagångssätt blir alltmer avancerade. De regulatoriska kraven på finansbranschen vad gäller informationssäkerhet är högt ställda och kommer utvecklas ytterligare över kommande år.”
Annual report 2024A · The company itself
Chains in: Cyber attacks and IT security risk strengthens
Chains out: this strengthens Digitalisation
Employment
Macro
DriverNegative impact: weakens
“Den ekonomiska cykelns påverkan på marknaden för förfallna lån Stark ekonomisk tillväxt Sämre ekonomisk tillväxt Utbudet av förfallna lån Mer utlåning ger större kreditstock (större utbud) Sämre ekonomi leder till generellt mindre utlåning (mindre utbud) Lägre andel lån med betalningsstörningar (mindre utbud) Ökad andel förfallna lån (större utbud) Återbetalningskapaciteten på fordringar Lägre arbetslöshet ger låntagare med bibehållen betalningsförmåga (större återbetalningskapacitet) Högre arbetslöshet ger låntagare med minskad betalningsförmåga (lägre återbetalningskapacitet) (1) EuropeanBankingAuthority,RiskandDataAnalysis, https://www.eba.europa.eu/risk-and-data-analysis/data Års- och hållbarhetsredovisning 2024 | Marknad 12 Innehåll Året i korthet Vd-ord Om Hoist Finance Strategi och finansiella mål Marknad Den europeiska transaktionsmarknaden för förfallna lån Marknadsdrivkrafter Tre pelare Våra medarbetare Vår aktie Riskhantering Förvaltningsberättelse Bolagsstyrningsrapport Räkenskaper Hållbarhetsrapport Årsredovisningens undertecknande Revisionsrapporter Femårsöversikt Definitioner Aktieägarinformation Tre typer av köpare på marknaden för förfallna lån Köparna på marknaden för förfallna lån kan delas in i tre typer; finansiella investerare, specialiserade kredithanteringsföretag samt reglerade banker och finansinstitut.”
Annual report 2024A · The company itself
USD vs DKK/EUR
Macro
DriverNegative impact: weakens
“Hoist Finance är exponerad mot valutakursrisk eftersom koncernen löpande köper kreditportföljer i bland annat EUR, PLN och GBP medan rapporteringsvalutan är SEK och en stor del av koncernens skulder är i SEK. Koncernen är också exponerad mot ränterisk då bolaget lånar in via kapitalmarknaderna där obligationsräntor emellanåt kan fluktuera stort.”
Annual report 2024A · The company itself
Chains out: this mixed effect United States
Artificial intelligence
Technology
DriverPositive impact: strengthens
“Ny teknik, automatisering och robotisering Ny teknik möjliggör mer effektiv analys och riskhantering av portföljer. Med hjälp av AI och automatisering kan stora datamängder analyseras snabbt och effektivt, och mönster som tidigare inte kunde identifieras kan leda till insikter som hjälper till att värdera risker, samtidigt som kostnader minskas.”
Annual report 2024A · The company itself
Chains out: this strengthens Data centres, strengthens Semiconductors and electronic components, strengthens Semiconductor industry
Automation and robotics
Technology
DriverPositive impact: strengthens
“Ny teknik, automatisering och robotisering Ny teknik möjliggör mer effektiv analys och riskhantering av portföljer. Med hjälp av AI och automatisering kan stora datamängder analyseras snabbt och effektivt, och mönster som tidigare inte kunde identifieras kan leda till insikter som hjälper till att värdera risker, samtidigt som kostnader minskas.”
Annual report 2024A · The company itself
Climate change and extreme weather
Macro
DriverNegative impact: weakens
“Typexempel i vår verksamhet är att problem med IT-system eller data leder till att processer inte fungerar eller att uppgifter inte kan utföras. Kategorin operativa risker expanderar brett på grund av det ökade sambandet med ESG-faktorer som pandemier, klimatförändringar och finansiell inkludering.”
Annual report 2024A · The company itself
Chains out: this weakens Agriculture and food production
Currency exposure
Macro
DriverNegative impact: weakens
“Kontinuerlig tillgång till finansiering är centralt då vi som ett förvärvsfokuserat institut ofta har ett fluktuerande kapitalbehov. För att minimera valutarisker matchas tillgångar och skulder i samma valuta i så hög grad som möjligt.”
Annual report 2024A · The company itself
Equity and capital markets
Macro
DriverPositive impact: strengthens
“Aktiviteten på sekundärmarknaden för förfallna lån är i hög grad driven av finansiella investerare med begränsad investeringshorisont, innehav som ligger i olika värdepapperiseringsstrukturer samt industriella spelare som önskar sälja befintliga innehav. Industriella spelare kan sälja av olika skäl; som en del av en löpande strategi, till följd av strategiförändringar eller för att tillfredsställa ett behov av likviditet.”
Annual report 2024A · The company itself
Labour regulation
Regulation
DriverNegative impact: weakens
“Ökat fokus på konsumentskydd EU:s direktiv om kreditförvaltare och kreditinvesterare syftar till att främja utvecklingen av marknaden för förfallna lån samtidigt som låntagarnas rättigheter skyddas. Direktivet skulle ha implementerats i nationell lagstiftning innan 2024, men vissa medlemsstater ligger efter i implementeringen. De nationella lagstiftningarna som har implementerat direktivet innehåller nu krav på rättvis behandling av låntagare inklusive en kommunikation fri från trakasserier samt tydliga processer för klagomålshantering.”
Annual report 2024A · The company itself
Pandemics and outbreaks
Macro
DriverNegative impact: weakens
“Typexempel i vår verksamhet är att problem med IT-system eller data leder till att processer inte fungerar eller att uppgifter inte kan utföras. Kategorin operativa risker expanderar brett på grund av det ökade sambandet med ESG-faktorer som pandemier, klimatförändringar och finansiell inkludering.”
Annual report 2024A · The company itself
Chains out: this weakens Aviation and travel, strengthens Vaccines (travel health and preparedness)
Nordics
Geography
Geography
“Sverige Polen Österrike Storbritannien Irland Tyskland Nederländerna 20Års- och hållbarhetsredovisning 2024 | Tre pelare Innehåll Året i korthet Vd-ord Om Hoist Finance Strategi och finansiella mål Marknad Tre pelare Investeringsförvaltning Kapital och finansiering Kreditförvaltning Våra medarbetare Vår aktie Riskhantering Förvaltningsberättelse Bolagsstyrningsrapport Räkenskaper Hållbarhetsrapport Årsredovisningens undertecknande Revisionsrapporter Femårsöversikt Definitioner Aktieägarinformation Kärnprimärkapitalrelation Hoist Finance kärnprimärkapitalrelation (CET1) på koncernnivå uppgick i slutet av 2024 till 11,48 procent (13,89).”
Annual report 2024A · The company itself
Competitors mentioned in the report
No named competitors in the report.
Financial figures
| Revenue latest fiscal year | 0 bn SEK |
| Revenue growth vs. the year before, same method | 33.4 % |
| EBITDA reported by the company | N/A |
| Net debt debt incl. leasing minus cash | N/A |
| Diluted EPS per share | N/A |
Source: annual report (ESEF) A. See the report
Criteria
| Profit | N/A |
| Growing | ✓ |
| Healthy balance sheet | N/A |
Only the criteria that can be computed from financial statements on this page. The remaining criteria (such as price and dividend) need a share price and are in the analysis.
Figures are in the report's currency (SEK), not converted to DKK. Quotes are shown as the company's own words in the report's original language.